證券賬戶管理新規(guī)發(fā)布統(tǒng)一賬戶平臺(tái)擬于10月上線

　　25日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，中國(guó)證券登記結(jié)算有限公司發(fā)布了賬戶整合配套制度《證券賬戶管理規(guī)則(修訂稿)》(下稱“規(guī)則”)并擬于統(tǒng)一賬戶平臺(tái)“十一”期間上線時(shí)同步實(shí)施。與此同時(shí)，本周起(8月25日至9月1日)，中國(guó)結(jié)算還將組織全市場(chǎng)證券公司開(kāi)展統(tǒng)一賬戶平臺(tái)系統(tǒng)的第二輪仿真測(cè)試。隨著規(guī)則的發(fā)布和整體進(jìn)程的加速推進(jìn)，籌備近兩年的統(tǒng)一賬戶平臺(tái)已漸行漸近。證券賬戶體系的改革在助力多層次資本市場(chǎng)建設(shè)同時(shí)，也進(jìn)一步加劇券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)。

　　對(duì)比修訂前后的規(guī)則，中國(guó)結(jié)算在“一套規(guī)則”原則基礎(chǔ)上對(duì)十余項(xiàng)業(yè)務(wù)做出了重大調(diào)整和完善?？紤]到對(duì)新入市投資者需要進(jìn)行適當(dāng)性評(píng)估以及回訪確認(rèn)等情況，規(guī)則將新開(kāi)證券賬戶可使用時(shí)間統(tǒng)一為T+1日開(kāi)通使用。目前上海市場(chǎng)是T+1日可用，深圳市場(chǎng)是T+0日可用。

　　“一人一戶”限制也將在新規(guī)則實(shí)施后逐步放開(kāi)。規(guī)則中刪除了原證券賬戶管理規(guī)則中3.6條“對(duì)于同一類別和用途的證券賬戶，一個(gè)自然人、法人只能開(kāi)立一個(gè)”的限制性規(guī)定，在現(xiàn)行對(duì)證券公司、證券投資基金等特殊機(jī)構(gòu)放開(kāi)一人一戶限制基礎(chǔ)上，在統(tǒng)一賬戶平臺(tái)上線初期將放開(kāi)范圍逐步擴(kuò)大到普通機(jī)構(gòu)投資者和因滬港通交易需要的個(gè)人投資者，下一步再擇機(jī)盡快全面放開(kāi)一人一戶限制?！岸唐谟绊懠扔锌赡芪龂?guó)際資金流入股市，也有可能分流國(guó)內(nèi)資金的流出，因此對(duì)資金面的影響不太確定，但是會(huì)對(duì)證券市場(chǎng)治理、公司治理、信息披露的提升有一定促進(jìn)作用?！鄙虾＝煌ù髮W(xué)上海高級(jí)金融學(xué)院副院長(zhǎng)朱寧指出。

　　統(tǒng)一并降低賬戶業(yè)務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)也在《規(guī)則》中明確提出，將減少賬戶業(yè)務(wù)收費(fèi)項(xiàng)目，統(tǒng)一并大幅降低投資者開(kāi)戶費(fèi)用，進(jìn)一步降低市場(chǎng)成本。不過(guò)降低收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)的細(xì)則目前暫未披露。中國(guó)結(jié)算相關(guān)人士透露，涉及操作上的細(xì)節(jié)將在后續(xù)配套通知中體現(xiàn)。

　　為便利投資者，《規(guī)則》將證券賬戶注銷生效時(shí)間統(tǒng)一為實(shí)時(shí)生效，避免投資者注銷證券賬戶需要跑兩趟的情況；取消紙質(zhì)賬戶卡及相應(yīng)的掛失補(bǔ)辦業(yè)務(wù)，投資者如有需要，為其打印統(tǒng)一格式的開(kāi)戶確認(rèn)單；針對(duì)投資者多處開(kāi)戶情況，為進(jìn)一步強(qiáng)化賬戶實(shí)名制，方便投資者辦理賬戶信息變更業(yè)務(wù)，規(guī)定了不同開(kāi)戶代理機(jī)構(gòu)對(duì)同一投資者證券賬戶柜面信息同步變更的要求；為同時(shí)保證證券賬戶與資金賬戶關(guān)鍵信息保持一致，要求證券公司聯(lián)系投資者同步修改資金賬戶關(guān)鍵信息。

　　此外，修訂后的規(guī)則變化還有，統(tǒng)一賬戶平臺(tái)上線后，開(kāi)戶等賬戶業(yè)務(wù)的服務(wù)時(shí)間將統(tǒng)一延長(zhǎng)至17：00(上線初期將先延長(zhǎng)至16：00)；統(tǒng)一中國(guó)結(jié)算柜臺(tái)賬戶業(yè)務(wù)，打通中國(guó)結(jié)算京、滬、深三地賬戶業(yè)務(wù)柜臺(tái)，實(shí)現(xiàn)通柜受理各市場(chǎng)賬戶業(yè)務(wù)；將于近期配套發(fā)布統(tǒng)一適用的賬戶業(yè)務(wù)指南，全面統(tǒng)一不同市場(chǎng)賬戶業(yè)務(wù)細(xì)節(jié)性要求；取消電子化憑證報(bào)送，中國(guó)結(jié)算將統(tǒng)一制定賬戶業(yè)務(wù)憑證電子化標(biāo)準(zhǔn)和管理要求；擴(kuò)大證券賬戶使用信息申報(bào)范圍，申報(bào)使用信息的證券賬戶范圍從目前僅限于深市A股擴(kuò)大至京、滬、深市場(chǎng)所有證券賬戶。

　　新修訂規(guī)則的正式發(fā)布也為統(tǒng)一賬戶平臺(tái)的上線做好了鋪墊?！白C券賬戶整合工作是資本市場(chǎng)非常重要的一項(xiàng)基礎(chǔ)建設(shè)工程，旨在加強(qiáng)登記結(jié)算基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，更好服務(wù)多層次資本市場(chǎng)，服務(wù)證券公司及投資者，提高市場(chǎng)效率，降低市場(chǎng)成本?！弊C監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍介紹，目前各項(xiàng)工作進(jìn)展順利，統(tǒng)一賬戶平臺(tái)擬于今年“十一”期間上線。

　　統(tǒng)一賬戶平臺(tái)的即將上線，也使得券商經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)一步加劇。中信建投魏濤表示，證券賬戶體系改革整體有利于證券業(yè)管理成本的降低，對(duì)券商來(lái)說(shuō)，過(guò)去投資者開(kāi)立股票基金賬戶基于滬、深交易所，基于證券公司，基于地域的限制有望全面放開(kāi)，投資者開(kāi)戶、轉(zhuǎn)戶“物理門檻”和遷移成本將大幅降低，券商通道業(yè)務(wù)的客戶黏性面臨更加嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。“這是大勢(shì)所趨。國(guó)內(nèi)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)費(fèi)用比國(guó)際水平高，因此還有下調(diào)的空間。券商必須進(jìn)一步加強(qiáng)創(chuàng)新，展開(kāi)多元化業(yè)務(wù)，避免同質(zhì)化價(jià)格戰(zhàn)，而券商的收購(gòu)兼并趨勢(shì)也將進(jìn)一步加強(qiáng)?！敝鞂幈硎?。(記者 韋夏怡)